显示下一条  |  关闭
温馨提示!由于新浪微博认证机制调整,您的新浪微博帐号绑定已过期,请重新绑定!立即重新绑定新浪微博》  |  关闭

张远忠律师第一博客

金融争议解决、金融处罚应对、金融刑事辩护

 
 
 
 
 
 

北京市 朝阳区 摩羯座

 发消息  写留言

 
北京市问天律师事务所主任、博士*中国国际经济贸易仲裁委员会仲裁员*中国仲裁法学会常务理事*北京市金融服务法研究会理事*北京市律师协会信托法专业委员会副主任(第九届)*北京贵州商会常务副会长(第二届)。曾任北京市商务企业法律顾问协会副会长*北京市高级人民法院审判监督庭综合组组长。专长:金融争议解决*一行三会行政处罚应对*金融证券刑事辩护。
 
博客等级加载中...
今日访问加载中...
总访问量加载中...
最后登录加载中...
 
 
 
 
 
 我要留言
 
 
 
留言列表加载中...
 
 
 
 
 

公告

 
 
模块内容加载中...
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
网易云音乐 曲目表歌词秀
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

提示

 
 
模块内容加载中...
 
 
 
 
 
 
 

[置顶] 英国金融监管构架及各金融监管机构之间的关系

2017-3-25 13:23:19 阅读427 评论1 252017/03 Mar25

一、英国现行金融监管构架

在2008年金融危机后,英国对实施10余年的金融监管一元化金融了改革,建立了崭新的金融监管构架。在新的监管构架中放弃由英格兰银行、财政部、FSA三方关系的监管模式,并且取消了由FSA作为唯一监管机关的角色扮演。从2013年4月开始,将监管权限分别赋予英格兰银行下的金融政策委员会(FPC)、审慎监管局(PRA)和金融督导局(FCP)。FPC、PRA和FCP依法对财政部和国会负责。

(一)关于金融政策委员会(FPC)

考虑到英格兰银行基于市场参与者和独立机关角色,具有收集金融市场资讯 与分析系统风险的专业能力,最具备执行总体审慎政策的条件,为弥补金融体系整体稳定的审慎监管不足,英国政府决定将总体审慎监管职权赋予英格兰银行旗下的金融政策委员会(FPC),由该机关负责协调、监管整体金融体系稳定,评估威胁英国金融稳定的风险来源,以及提前应对金融风险,并提高监管部门的沟通效率。

1、FPC的法定目标

FPC的主要法定目标就是致力于金融稳定,为达成法定目标所必须扮演的角色是“辨识、监控、采取行动,以移除或降低整体系统风险”,而在主要的法定目标下能支持政府促进经济成长及就业成长的目标。

2、FPC组成

FPC的委员会有10名投票员,分别是英格兰银行总裁(并担任FPC主席),以及英格兰银行的3位负责金融稳定、货币政策、审慎监管业务的副总裁(其中审慎监管副总裁并担任PRA执行长)、英格兰银行金融稳定局局长(英格兰银行总裁咨询财政大臣后任命的成员)、FCA执行长、英国财政大臣任命的4位外部人员;另有一名不具投票权的财政部代表,共计11人组成。

作者  | 2017-3-25 13:23:19 | 阅读(427) |评论(1) | 阅读全文>>

[置顶] 张远忠:由央行履行资管统一监管权是否合理?

2017-3-22 16:28:37 阅读796 评论1 222017/03 Mar22

通过对比2013年8月15日公布的《金融监管协调部际联席会议制度》(国函〔2013〕91号)与2月21日流传出央行统筹的大资管统一监管文件草案(《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见(征求意见稿)下称:《意见》)看,新的资管监管的构架中央行被赋予了两项新职权:即依据第23条的“信息统计权”(《意见》第23条规定:“人民银行负责统筹资产管理产品统计工作,拟定资产管理产品统计制度,建立资产管理产品信息系统,规范和统一产品标准、信息分类、代码、数据格式,逐只产品统计基本信息、募集信息、资产负债信息和终止信息。人民银行和金融监督管理部门加强资产管理产品的统计信息共享。”。 第28条的“问责建议权”(《意见》第28条规定“银监会、证监会、保监会、外汇局未按本意见的规定履行职责,存在明显疏漏,应当发现而未发现严重违法违规问题和重大风险,或者故意回避、隐瞒监管对象违法违规事实和风险,产生严重后果或者造成较大不良影响的,人民银行可以依据本意见规定,向国务院提出有关改进建议,国务院可以责令相关部门进行整改,责成其追究相关工作人员责任。”。《意见》无疑是参考英国金融监管改革模式采用“大央行”思路。但央行的这两项权力的赋予不应当理解为央行具有凌驾于三会之上监督三会或者监督微观金融行为的金融监督职权。《意见》赋予央行的两项新权限只应当理解为央行为了宏观审慎职能的需要而享有的特定权限,而且,只能是为了宏观审慎需要时才享有的权限。而且《意见》把问责建议权赋予央行似乎也有待商榷。

从发达市场观察,作为货币政策执行者的中央银行是否赋予金融监管职能,无论实行一元化体制还是分业监管体制存

作者  | 2017-3-22 16:28:37 | 阅读(796) |评论(1) | 阅读全文>>

[置顶] 张远忠:资管统一监管关键要“统一”什么?

2017-3-20 12:22:25 阅读799 评论2 202017/03 Mar20

近日,保监会、证监会、银监会主席轮番坐镇国务院新闻办举行的专题新闻发布会,表态将共同发力治理资管乱象,排查金融风险,统一产品标准,修补监管漏洞,力促资管业回归正途。”。三会的表态说明金融监管层已经意识到资管产品存在监管问题,特别是分业监管体制在监管资管产品中存在的问题,以及采取相应措施解决问题的迫切性。但从2月21日流传出央行统筹的大资管统一监管文件草案(《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见(征求意见稿)下称:《意见》)看,应对措施还存在严重不足,没有是实现制度的根本创新,需要极大完善。其中的主要问题是没有充分认识统一资管监管到底要“统一”什么?如何采取有效监管举措实现监管的真正“统一”。

《意见》的主要特点是把以前一行三会的相关文件进行了汇总,《意见》总共30条,其中资产管理业务的定义、资产管理产品范围、合格投资者、资管产品的投资范围、信息披露、托管、资金池、杠杆倍率、风险集中度监管分工、违法行为处罚等之前在三会文件中已经规定的内容就几乎占了28条,因此,《意见》做到了三会文件的“统一”。《意见》似乎也想通过建立一行三会协调机制解决分业监管造成的体制机制性问题,如第23条规定由央行进行金融信息统计的“信息统计制度”、第27条的“风险处置工作机制”以及第28条规定的“监管问责制度”,但与2013年8月15日公布的《金融监管协调部际联席会议制度》(国函〔2013〕91号)相比较,《意见》没有新的突破。2013年《金融监管协调部际联席会议制度》的目的就是为了进一步加强金融监管协调,保障金融业稳健运行,经国务院同意,才建立金融监管协调部际联席会议(以下简称联席会议)

作者  | 2017-3-20 12:22:25 | 阅读(799) |评论(2) | 阅读全文>>

\*ST昆机(8.540, -0.45, -5.01%)(600806.SH)自揭“旧账”可能导致其出现连续五年亏损,退市警报已经拉响。

根据公司日前发布的公告,审计人员在审计2016年年报时发现了存货不实、收入跨期等问题。*ST昆机随即展开自查,并自曝2013年以来涉嫌多个重大财务违规问题。从目前已公布的情况看,涉及金额已经上亿元。

*ST昆机过去5年里仅2013年盈利,但根据此次公告披露的信息,财务违规可能导致该公司出现连续5年亏损的情况

事实上,因股权转让交易中存在信披违规,*ST昆机在一个月前刚接到证监会的行政处罚书。而在被立案调查的大半年期间,*ST昆机经历了股价大幅下跌、高管连续离职、遭大举抛售等风波。如今看来,这些或许只是一场跨时4年的财务违规败露前,最后的挣扎。

涉嫌如此重大的财务违规,上市公司、大股东及时任高管团队必然存在问题。而在财务违规期间,瑞华会计师事务所等数家中介机构亦为“财务造假”背书,或也难辞其咎。

上海证券交易所21日已下发监管问询函,要求公司就此次年报审计、财务违规、管理层履职和内控等进行补充披露。*ST昆机连续4年来的财务违规问题究竟有多严重,即将被摆上桌面。

子公司被发现“多账套”作假痕迹

由审计人员发现涉嫌重大造假行为的现象,此前很少见,而上市公司随后选择自曝过往数年的财务违规问题,则更为蹊跷。

作者  | 2017-3-22 8:46:50 | 阅读(599) |评论(1) | 阅读全文>>

金牌律师“315”做客腾讯:看他们都说了啥

2017-3-20 8:55:18 阅读709 评论2 202017/03 Mar20

又到一年315,中小投资者在投资过程中遭遇侵权或欺诈不断涌现,维权知识匮乏、维权成本高等问题一直困扰着大家。鉴于此腾讯证券推出“证券维权”在线直播活动,并请权威证券行业维权律师,北京问天律师事务所主任张远忠及秦勇律师给大家解惑。腾讯证券为您梳理了一些用户最关注的问题和专家答疑。

关于购买炒股软件被骗,经常接到推销金融产品电话骚扰如何维权?

北京问天律师事务所主任张远忠表示,炒股软件被骗后可以把聊天记录、支付凭证、交易记录保留作为证据。而目前投资者维权成本的确很高,但法律进步需要大家共同推进。如果涉及虚假宣传,可以向工商部门投诉;亦可咨询律师,判断是否可以要求赔偿。如果不涉及其他问题,你虽听取他人意见但属于自主购买,你是无权要求他人赔偿的。

关于保险被骗,买了港股中的老千股如何维权?

北京问天律师事务所主任张远忠表示,如果涉及刑事犯罪,可以向公安机关报案;如果不涉及刑事犯罪,可以分析,是否涉及民事违约。而买香港老千股,可以向香港证监会和金融监管局监管很严,受到损害可以向香港证监会和金融监管局投诉。

关于投资者如何维权。北京问天律师事务所主任张远忠表示,投资者维权一般通过两种渠道,一是向监管部门投诉,一是向法院起诉。如果投诉对象是证券公司的业务人员,自然可以通过电话、邮件等方式向公司投诉(具体可咨询相关证券公司)。如果投诉对象是证券公司,可以向监管部门(证监会或证监局)投诉。如果上市公司存在违法违规行为造成投资者损失,投资者都可以维权。

更多内容可以关注直播内容:金牌律师“315”做客腾讯答疑

作者  | 2017-3-20 8:55:18 | 阅读(709) |评论(2) | 阅读全文>>

《新华网》访谈:万科股权之争正朝着建设性方向发展

2017-3-20 8:53:38 阅读699 评论2 202017/03 Mar20

新华社深圳3月16日电 题:恒大公告将持有万科股份表决权委托深圳地铁 万科之争或“柳暗花明”?

  新华社记者 孙飞、陈宇轩

  16日晚间,恒大集团发布公告称,恒大集团与深圳地铁集团在当日签署战略合作框架协议,恒大将公司下属企业持有的万科股份(约占万科总股本14.07%)的表决权不可撤销地委托给深圳地铁行使,期限一年。在不少业界人士看来,随着万科董事会换届的即将来临,其股权争议的解决也将“柳暗花明”。

  已持续近两年的万科股权之争,受到市场广泛关注。从宝能与万科管理层的“隔空叫板”,到华润表达争议形成“三国杀”,再到恒大不断增持促成“四人麻将”局面……而在万科股权之争错综复杂的同时,对于万能险等金融创新的争议,也引起各界讨论。

  今年以来,万科股权之争不断发生新进展,事件解决迎来转机。1月12日,万科发布公告称,华润将其所持有万科15.31%的股份转让给深圳地铁,深圳地铁成为仅次于“宝能系”的第二大股东。

  在华润退出后,“宝能系”持有万科25.40%的股份,深圳地铁持有万科15.31%的股份,恒大持有万科14.07%的股份,安邦持股6.18%,万科管理层通过金鹏计划持有4.14%。而在此次恒大将表决权委托深圳地铁行使后,深圳地铁的表决权将超过29%。

“在最理想的情况下,万科管理层有望获得来自深圳地铁、安邦等方面的支持,这将大大超过宝能系的表决权。”一位证券分析师表示。

  “在深圳地铁进入并获得恒大委托的表决权后,万科事件或将迎来比较好的结局。”英大证券首席经济学家李大霄认为,“期待深圳地铁入股万科后,能与万科相得益彰,为公司带来更好发展。”

作者  | 2017-3-20 8:53:38 | 阅读(699) |评论(2) | 阅读全文>>

交銀國際(亞洲)有限公司因在擔任保薦人期間的缺失而遭證監會譴責及罰款1500萬元 2017年3月15日

交銀國際(亞洲)有限公司(交銀亞洲)因沒有履行其作為中國惠農資本集團有限公司(中國惠農)的上市申請保薦人的職責,遭證券及期貨事務監察委員會(證監會)譴責並罰款1500萬元(註1及2)。

沒有在呈交申請前進行所有合理盡職審查

中國惠農是一家於中國內地成立的公司。於往績紀錄期間,中國惠農的主要業務是於江蘇省丹陽市為中小型企業及個別人士等客戶提供短期貸款。大部分貸款並無抵押品支持,而是由個人或公司提供擔保。

交銀亞洲在進行盡職審查的過程中,發現中國惠農的數名關連人士(註3),包括其執行董事兼行政總裁以及一家由其第二大股東控制的公司,曾就一些短期貸款提供擔保(該等關連擔保)。然而,交銀亞洲在向香港聯合交易所有限公司(聯交所)呈交中國惠農的上市申請前,沒有就該等關連擔保或事涉關連人士(該等關連擔保人)進行任何盡職審查。舉例來說,交銀亞洲並未確定以下事項:

該等關連擔保在中國惠農於往績紀錄期間授出的貸款總額中所佔的百分比; 借款人與該等關連擔保人的關係; 該等關連擔保人、借款人與中國惠農之間有否存在任何需要更深入審查的生意往來; 該等關連擔保的真確性;及 該等關連擔保會否持續,及如果會的話,中國惠農將怎樣處理其本身與該等關連擔保人之間的利益衝突。

交銀亞洲沒有就與該等關連擔保相關的事宜進行合理盡職審查,違反了《操守準則》。根據《操守準則》,交銀亞洲作為保薦人理應:

作者  | 2017-3-15 17:59:38 | 阅读(656) |评论(2) | 阅读全文>>

2017金融消费理财全攻略

“你不理财,财不理你。”随着全民理财时代的到来,金融消费理财类问题日渐增多。违规收费、金融欺诈、销售诱导,让一些金融专业知识匮乏的普通投资人烦恼不已。值此“3·15国际消费者权益日”来临之际,大众证券报和财信网记者特别采访了江苏省物价局朱广云处长、南京市消费者协会许明秘书长、南京大学商学院杜亚斌教授和北京问天律师事务所张远忠律师,请他们就投资人关心的金融话题谈谈看法。 记者 赵琦薇

金融投诉逐年攀升

信息不对称是问题根源

    大众证券报和财信网记者:投资者金融消费理财上的问题多集中在哪些方面?原因何在?能否得到有效解决?

江苏省物价局处长朱广云:我们在定期开展的专项执法检查中发现,目前银行违规收费主要表现在:一借贷款之机捆绑强制收费;二只收费不服务少服务;三把自身的监管职责转为有偿服务;四转嫁成本增加客户负担。今年我们会继续加强政策指导和监管力度。一方面,引导和督促商业银行加强内部收费管理;另一方面,适时开展专项督查和抽查,严肃查处乱收费、只收费不服务。

南京市消费者协会秘书长许明:从趋势来看,金融相关投诉逐年攀升,投诉内容千奇百怪,银行层面包括信用卡还款、贵金属消费、银行卡消费、理财消费、银行储蓄、存单与保单之间的互转等。比如固定存款到期后是否应该自动转存,信用卡到期要还1万元,但只成功扣款9900元,是否算还款成功。从投诉解决率来看,一般能达到90%。10%没解决的问题大多因为涉及总部的一些规定,区和地方的金融机构无法协调。

作者  | 2017-3-15 8:50:56 | 阅读(1600) |评论(2) | 阅读全文>>

姚老板是否有资格担任万科董事?

2017-3-13 11:28:45 阅读563 评论2 132017/03 Mar13

      我国《公司法》第146条规定了几种不得担任公司董事的情形,姚老板被保监会处罚不属于其中的任何一种情况,因此,有担任万科董事的法律资格要件。

附:《公司法》规定第一百四十六条 有下列情形之一的,不得担任公司的董事、监事、高级管理人员:

  (一)无民事行为能力或者限制民事行为能力;

  (二)因贪污、贿赂、侵占财产、挪用财产或者破坏社会主义市场经济秩序,被判处刑罚,执行期满未逾五年,或者因犯罪被剥夺政治权利,执行期满未逾五年;

  (三)担任破产清算的公司、企业的董事或者厂长、经理,对该公司、企业的破产负有个人责任的,自该公司、企业破产清算完结之日起未逾三年;

  (四)担任因违法被吊销营业执照、责令关闭的公司、企业的法定代表人,并负有个人责任的,自该公司、企业被吊销营业执照之日起未逾三年;

  (五)个人所负数额较大的债务到期未清偿。

  公司违反前款规定选举、委派董事、监事或者聘任高级管理人员的,该选举、委派或者聘任无效。

作者  | 2017-3-13 11:28:45 | 阅读(563) |评论(2) | 阅读全文>>

(原标题:证券法修订将迎二审 加强监管、防范风险或成重点)

继2015年4月初次审议,证券法修订草案或于今年4月迎来二次审议。

3月8日,全国人大常委会委员长张德江,在第十二届全国人大第五次会议上做人大常委会工作报告时表示,今年将修改证券法。此前,全国人大新闻发言人傅莹曾在人大新闻发布会上透露,根据目前的安排,今年4月,证券法修订草案应该能够再次提请全国人大常委会进行审议。

是否涉及注册制成焦点

就市场关注点而言,证券法修订重中之重无疑是新股发行体制的改革。证券法修订草案一审时,曾拟取消股票发行审核委员会制度,取消发行人财务状况及持续盈利能力等盈利性要求,规定公开发行股票,由证券交易所负责审核注册文件等新股发行改革的内容。

3月4日,傅莹在第十二届全国人大第五次会议新闻发布会表示,证券法的修订关系到我们国家资本市场法律制度的顶层设计,也关系到保护投资者的权益,所以它涉及的问题比较复杂。特别是2015年大家都记得的那次证券市场的异常波动后,之后暴露出一些新的问题,需要总结经验教训,需要重新进行论证。人大常委会法工委听取了各方面的意见,也会同有关部门进行了重新的研究,现在对证券法修订草案重新做了修改,所以4月份提请审议应该是有把握的。

3月9日,全国人大代表、全国人大财经委副主任委员

作者  | 2017-3-13 9:17:36 | 阅读(615) |评论(1) | 阅读全文>>

查看所有日志>>

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

页脚

网易公司版权所有 ©1997-2017

注册 登录  
 加关注